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sábado, 11 de enero de 2020


Lógica Estructural no matematizable.

Los hechos no hablan. Los humanos hablamos de los hechos ...”

En tiempos de Big Data e hiperdatificación es importante no perder de vista el objeto y los sujetos de las acciones e interpretaciones de sentido de tales acciones.

Big Data ha irrumpido como una prometedora infraestructura tecnológica, garantía de grandes progresos en ciencias sociales. La recogida masiva de información sobre hábitos y características de los usuarios de dispositivos móviles se propone como clave para una descripción precisa de la sociedad y sus individuos.

No obstante, el entusiasmo ante esta nueva fuente de datos descubierta y su posibilidad de interconexión (redes sociales, compras online, etc.) podría suponer una nada desdeñable amenaza para un adecuado progreso científico, que diera origen a cierto neoqueteletismo tecnológico que confunda la datificación del mundo con su comprensión.

Surge así el riesgo de transferir la atención a los datos, desatendiéndose contexto y metodología. Big Data puede suponer una importante contribución, pero una mala comprensión podría tornarla engañosa.” ( IGNACIO C. MAESTRO CANO) Sobre las limitaciones de Big Data en ciencias sociales
Centro Asociado Francisco Tomás y Valiente - Universidad Nacional de Educación a Distancia
C/ Casa de la Misericordia 34. 46014 Valencia

El territorio, las formas, los sentidos que perciben el universo, la capacidad humana de transformar esos sentidos en sintagmas y darles a los sintagmas formas de lenguaje y posibilidad de comunicación, sugieren para la conciencia el advenimiento de que tenemos esa posibilidad y esa capacidad que la posibilita.

Las nuevas teorías meméticas refieren a esas unidades de información que circulan no importando ninguna característica, cualidad, o descripción que pudiere otorgarle alguna condición diferencial, como partículas que llevan el ADN a todo en todo y desde todo … Un concepto bastante abstracto e ideal, pero que signa, que independientemente de la inteligencia humana para interpretar y captar, sentir y pensar … hay información en todos lados y desde toda cosa, animal o persona, evento o sustancia que este allí fuera y dentro de cada quién como un “algo” imposible que sencillamente circula … la información en sus múltiples e inagotables formas, calidades, cualidades y posibilidades humanas de acceder a ellas e integrarlas en sistemas, conjuntos, lenguajes, etc.etc.etc. 

 

De hecho se puede inferir que cada humano es una forma particular de articular y combinar memes. Es decir de constituir un “algo” que se separa del todo o de “otros algos”, para darse identidad, cuerpo, posibilidad …

Todo es información pero solo el lenguaje humano lo nombra con conciencia de que lo nombra. Esos memes adquieren en “lo humano” la cualidad que le hace consciente de “si” y de lo “otro” …

Cuánto mas se avanza en posibilidad de abarcar mayor números y mas complejas interrelaciones meméticas, mas entramos en esa contradicción de adjudicar a aquello de lo que nos diferenciamos … características de lo propio “humano” en lo que no es humano … volviendo a esa abstracción que suponemos original y/o eterna … la libre circulación memética de todo lo que existe sea o no percibido por lo humano.

La Big Data constituye hoy el cúmulo de tecnologías y capacidades humanas e instrumentales y técnicas, puestas al servicio del mayor volumen posible de “información”, pasible de considerarse por la Inteligencia humana o las ampliaciones que a esta supone la Inteligencia artificial, la automatización y las realidades virtuales y ampliadas ...Pero tanto la inteligencia humana como sus ampliaciones mediadas por tecnología o instrumentos y técnicas … no excluyen la necesaria actividad humana de darle “sentido” e “interpretación” a tal volumen de cosas. A fin de poner fuera lo que indefectiblemente tiene que ser filtrado por lo humano en tanto hecho para lo humano …

Las fantasías del dominio de la máquinas o de las IA dominando y esclavizando civilizaciones o produciendo sociedades matrix, no son mas que la advertencia de lo humano pierde posibilidad, aún cuando cree que la gana, si cede las decisiones de sentido y de voluntad, de deseo y de definir los para que … a cualquier otra cosa que no sea humano y en beneficio del mayor numero posible de personas … Caso contrario se convierten en tecnologías opresivas, que deforman la realidad, y se utilizan para que unos pocos determinen y sometan a sus decisiones al resto de los humanos. O peor aún, que defendiendo su espacio de privilegio, advengamos a un orden que determine la máquina y no los humanos en sus decisiones humanas y conscientes.

La forma en que las ciencias sociales y la sociología procuran el conocimiento se encuentra en un periodo de profundas transformaciones y replanteamientos. El pensamiento que consideramos como clásico ya ha dado muestras de limitaciones para la observación de la complejidad de los fenómenos y de la sociedad moderna –en la perspectiva sociológica sistémica autorreferencial básicamente formulado por Niklas Luhmann y en los países de América Latina (Maldonado & Cruz, 2010; García, 2006, entre otros). Para algunos científicos sociales incluso “no resulta fructífero” para el análisis de los fenómenos (Mansilla, 1997: XVIII). La heurística ha emergido desde mediados del siglo pasado (por el matemático George Pólya) como un método fructífero para presentar y resolver problemas en las disciplinas de la estadística, matemáticas, economía y ciencias de la computación, entre otros campos específicos (procedimientos estratégicos) y en la planificación regional (Ulrich, 1987). Son más recientes las aplicaciones en el campo del management empírico (Luft & Shields, 2003) y las Ciencias contables (de Aquino, et al, 2007; Martins, 2005; Pont-Vidal, 2019). En el ámbito de la aplicación en las Ciencias sociales ha sido tímidamente aplicado en la perspectiva del paradigma de la complejidad, teorías sistémicas (Luhmann, 2016, 1995, 1990, 1984) y como una “meta-teoría” para abordar la problemática del subjetivismo y la pluralidad en el comportamiento humano (Fiske & Shweder, 1987) en el plano de la cooperación (Rand, 2014) o en situaciones de resiliencia en sistemas socio- ecológicos (Walker, et.al, 2006). Se trata pues en esta disciplina de un método que está todavía en construcción y experimentación (Abbot, 2004).

Lakatos ya se refirió a las posibilidades de la heurística en su descripción de los “programas de investigación competitivos” (Lakatos, 1970:69). Defiende la tesis de que la mejor forma de comenzar el “juego de la ciencia no es con una hipótesis que pueda ser comprobada (y por lo tanto consistente) sino con un Programa de Investigación Científico –entendido como conjunto de proposiciones metafísicas o un núcleo heurístico-. La heurística como conjunto de reglas metodológicas, puede ser vista como la conjunción de una heurística negativa y otra heurística positiva (Lakatos, 1971a:111). La negativa se refiere, a un conjunto de reglas que nos informan que direcciones en la investigación deben ser evitadas, y la heurística positiva, que son reglas que indican las direcciones que deben ser tomadas. Bajo el punto de vista de sistemas autorreferenciales, en este trabajo nos ocuparemos básicamente de la heurística positiva. La heurística positiva de un PIC viene a ser una política de desarrollo y evolución del programa, o sea, una selección y ordenación progresiva de problemas que condice a la sofisticación progresiva de los modelos explicativos.

Los recientes desarrollos epistemológicos de las Ciencias sociales y de la Sociología han puesto al descubierto dos estrategias metodológicas de investigación con implicaciones directas y profundas con la forma de obtención del conocimiento y en la lógica de observación de los fenómenos. A las propuestas tradicionales se basan en la asimetría que se deriva de la verificabilidad y la falsabilidad. Se trata de las teorías “asimétricas”, o el pensamiento analítico (cuyos fundamentos se remontan a Galileo, Newton y Descartes) han emergido otro tipo de meta-epistemologías. Estas son conocidas como teorías “circulares”, que se fundamentan en aportaciones más recientes (Prigonine, Morin, Kratz y Khan, Abbot, Luhmann, entre otros).



Este trabajo tiene el doble objetivo analítico y propositivo. Como analítico, analizar y exponer las posibilidades que ofrece la lógica de observación heurística (no nos referimos a la meta-heurísticas como estructuras algorítmicas). Como propositivo por medio de la perspectiva de la teoría de sistemas autorreferenciales, responder a la pregunta: ¿Qué aporta el método heurístico para la observación en esta perspectiva observacional de segundo orden?
Heurística y sistemas sociales.
Apuntes para la observación de segundo orden JOSEP PONT VIDAL
Profesor Sociología política y Administración pública
Núcleo Altos Estudos Amazônicos (NAEA)
Universidade Federal de Pará (UFPA), Belém, Pará, Brasil
Rua Augusto Corrêa, 1, Setor Profissional, 66.075-900

El estudio citado concluye “ Entre las observaciones sistémico-constructivistas diversos autores incluyen como características epistemológicas la existencia de “sistemas de significatividades” (Cathalifaud, 1998: 91) que requieren una serie de técnicas que han de estar dirigidas al sentido del sistema -para de esta forma evitar la construcción de un sistema con operaciones y funciones exclusivamente tecnocráticas-, y en las cuales se prioriza siempre la observación de segundo orden.
El mantenimiento de la lógica circular se podrá interrumpir a partir del segundo paso de la observación, cuando será posible establecer las causas-efecto-causas del fenómeno observado.”

Si dejamos que los algoritmos tomen las decisiones … las combinaciones memeticas posibles para definir de que algo separamos “lo humano” de otro “algo” en ese “magma” abstracto de memes sin diferenciar, quedarán sujetos a la lógica computacional de quien haya desarrollado el diseño de hardward y programación o … del acceso “ilimitado” pero al mismo tiempo “determinado” por ello, a las autopistas o a la BiG Data que circula en Internet y que determina las aplicaciones a objetos y decisiones de grupos. Con o sin consciencia, es esa consciencia humana la que habrá generado a nuestro dictador supremo … La IA capaz de saberlo todo mas allá de las decisiones humanas y solo posible porque hemos decidido ceder nuestras humanas capacidades …

En la lengua natural, lo típico es que las oraciones se encuentren en discursos, así como es normal que las palabras se encuentren en oraciones. Pero, ¿qué constituye un discurso? ¿Cómo se organizan los discursos? La mayoría de los hablantes solo tiene una vaga idea de las partes que integran un discurso y de su organización. Una de las razones para esa vaguedad es que existen muchos tipos de discurso, y cada tipo exhibe aspectos característicos en cuanto a su organización.

De algún modo, los discursos son parte de ese universo memetico.



Si supusiésemos una estructura dónde no hay nada que medir, por tanto no hay un Patrón que se arbitre como 0-1 y establezca una relación calculada y constante entre ambas … toda inferencia sugeriría la particularidad propia del movimiento al que refiere. Lo que si damos por existente es una estructura no medible que refiere a posiciones en un discurso o decir. Un orden no cuantitativo o cualitativo sino de como se expone … en el movimiento o en la secuencia … no como primero o segundo sino como seguido de... o como continuidad de…

una lógica que no respete la lógica cartesiana … una lógica de sentido que permita contener la lógica cartesiana en parámetros humanos.

Si bien las matemáticas constituyen un lenguaje, un sistema lógico, su estructura obedece a la intencionalidad de medir comparar y establecer relaciones. Proponemos aquí una lógica de la estructura aplicada al discurso o al lenguaje como herramienta del discurso, en un sentido no matemático y mas semiológico … de sentido … en tanto secuencia y no cantidad o calidad o relación.

¿Porque esta propuesta?

El neoliberalismo es un discurso que somete el sentido a las manipulaciones de las cantidades y el autoritarismo del Patrón determinado como autoridad o verdad quitándole a la estructura, su calidad de construcción o de devenir. Sujeta la lógica a la medición y no a la inversa. Proyectando las leyes así construidas a una lógica de lo cierto que si no tiene números o valores, extingue su posibilidad de comprensión y entendimiento del sentido … lo que se siente y su dirección, lo que se piensa y su intención … el deseo y el sueño, la utopía y la distopía, las pesadillas, el inconsciente y la consciencia pasan a ser elementos que se mueven en una estructura sin cantidades ni mediciones ni probabilidades de nada … como movimiento que indica intencionalidad, historicidad, dirección en tanto posición que se mueve … sentido para el que dice … y en la interpretación de quién escucha. Nos despojamos de toda intención de manipulación que es inherente al arbitrio de un Patrón al cual sujetarse ...

Hablamos de distinguir algo de algo, no de cuantificarlo como discurso 1 de 2 sino como formas de x y formas de Y. Así que antes de tratar las semejanzas y las diferencias entre los discursos se plantea pensar algunos aspectos que se pueden distinguir de otros, como marco de referencia del modelo que aquí se propone. Comenzaremos por señalar los rasgos “que tienden a ser repetidos” y, a menudo, en todo discurso, en contraposición con los “rasgos que tienden a cambiar y modificarse continuamente durante el discurso ”particular”. Los rasgos estables del discurso son los que nos permite hablar de “tipos de texto”. Es decir aquella secuencia que se repite, independientemente del numero de repeticiones … por el solo hecho de repetirse marca una diferencia de aquello que se menciona de manera exclusiva.

Distinguimos entonces aquello que se dice porque lo dicen otros … de aquello que dice ese que dice … Adscribimos aquí al principio de que el sujeto se hace en su discurso.

Como la propuesta intenta describir una estructura dinámica (En movimiento), sin interesarse por mediciones o proporciones o cantidades o jerarquías, las dimensiones que iremos abordando no importaran números o cantidades, ni probabilidades ni conjeturas respecto a volúmenes o contenidos y continentes, ni nada donde la aritmética tenga algo que aportar allí o la goemetría mas allá de las formas simples que pueden dimensionarse como “esqueleto” de la estructura, pero que no será rígida ni contenedora …

En estos sentidos, la estructura del lenguaje que pretendemos desarrollar, supera las diferencias de genero, de volumen o espesor, de cantidades y de especulaciones propositivas en torno a mediciones o proyecciones de cálculo sino simplemente al discurso como sentido o rumbo dentro del decir como andar … como rumbo por caminos no delineados … Los puntos (Forma geométrica simple) cardinales, no surgen con intenciones de medir nada … sencillamente surgen como horizontes y referencias de sobre que se continúa que … pero torna al horizonte en otro nuevo. No hay norte sur Este – Oeste rígidos y orientados sino un “hacia allá o hacia acá o hacia ese otro lado que se define en el discurso mismo y no en ninguna cantidad o distancia arbitrariamente preestablecida. 

 

Nos interesa aquí dimensionar las diferencias respecto de un modo de producir el discurso (Como lo hago) y un sentido (Hacia donde lo llevo) dentro de un modelo no matemático (Estructura del sentido). Esto es: importa lo que nombro y como eso que nombro lo inserto en un discurso que, se sabe incompleto y móvil. Dentro de una estructura que lo contiene abierta, maleable, imposible de medición o cálculo, solo consciente en su “para que”, y en su ubicación respecto a lo que le antecede o precede y a lo que lo continua o proyecta. “antes de ...” “pre a ...” prosigue con...” “continúa en ...” sigue hacia…” “va hacia ...” preposiciones y proposiciones no matematizables.

Una aproximación pero que no ha podido trasvasar  la lógica matematizable de su arquitectura y su Ingenieria (En tanto pensadas siempre entre las medidas o referencias jerárquicas atribuídas a patrones de cantidad o calildad) ha sido y es
la web semántica (del inglés semantic web) que comprende un conjunto de actividades desarrolladas en el seno de World Wide Web Consortium con tendencia a la creación de tecnologías para publicar datos legibles por aplicaciones informáticas (máquinas en la terminología de la Web semántica).

¿Será posible una nueva lógica no matematizable que confiera a los sistemas informáticos un sentido semiológico mas que un sentido de ponderar, medir y atribuir ordenes o jerarquías?


Daniel Roberto Távora Mac Cormack


La regulación a las fintech recién comienza
 
La Comunicación "A" 6859 del BCRA es el comienzo de una tendencia que continuará en los próximos días. Ya se habla de nuevas regulaciones por parte de AFIP y, por otro lado, el mercado intentará "nivelar" las condiciones de las plataformas digitales.
Federico Schweizer Gerente en Teresa Gomez – Carlos Quian & Asoc. Asesores Tributarios
( https://www.ambito.com/opiniones/fintech/la-regulacion-las-fintech-recien-comienza-n5075984 )

Finalmente, y como estaba previsto, el Banco Central de la República Argentina, emitió la Comunicación “A” 6859 a través de la cual reguló varios aspectos relacionados con los proveedores de servicios de pago (PSP). De esta manera, comienzan a aparecer las primeras “guías operacionales” a las fintech.

Las plataformas que permiten a usuarios operar con billeteras electrónicas, deberán acostumbrarse a este nuevo rumbo regulatorio, ya que hasta la fecha se movían casi con plena libertad.

Argentina, se suma a países de la región como Brasil, Colombia, Paraguay, Uruguay, como así también Europa que ya cuentan con un marco regulatorio.
En primer lugar, la Comunicación BCRA definió a los PSP como las personas jurídicas que, sin ser entidades financieras, cumplan al menos una función dentro de un esquema de pago minorista en el marco global del sistema de pagos

Los fondos de los clientes deberán encontrarse disponibles en todo momento y con carácter inmediato. Asimismo, la norma determina que el 100 % de los fondos de los clientes deberán encontrarse depositados –en todo momento–, en cuentas en pesos abiertas en entidades financieras.

La nueva norma busca aumentar la transparencia de las operaciones y proteger aún más a los usuarios.

Ante solicitud expresa del cliente, los saldos acreditados en cuentas de pago podrán ser transferidos para su aplicación a la realización de ciertas operaciones, debiéndose debitar de la cuenta de pago. En este caso, se requerirá que los saldos invertidos sean informados de manera separada del resto.

Los fondos resultantes de las operaciones propias de los PSP deberán encontrarse en una cuenta distinta a la cuenta donde se encuentren depositados los fondos de los clientes.

Del mismo modo, en caso de incumplimiento de lo dispuesto anteriormente, las disposiciones previstas en la Comunicación deberán encontrarse operativas, como máximo, el 31 de enero 2020.

Sin dudas, es el comienzo de una tendencia que continuará en los próximos días. Ya se habla de nuevas regulaciones por parte de AFIP y, por otro lado, el mercado intentará “nivelar” las condiciones de las plataformas digitales frente a los bancos tradicionales, quienes han sido grandes críticos en los últimos tiempos, del trato “light” a las fintech.

Tecnología financiera: ¿Qué es Fintech y cómo está revolucionando el sistema financiero?
( https://economiatic.com/fintech/ )

Con la proliferación de los sistemas de financiación a través de internet, se han generado diversos modelos de negocio fintech cuyo objetivo es agilizar las operaciones económicas de empresas, corporaciones e individuos a través de plataformas basadas en tecnología financiera.

Las Fintech vinieron para quedarse. Basan su fortaleza en la tecnología aplicada a ofrecer respuestas a los usuarios de productos financieros. En cierta manera, han democratizado la forma en la que circula el financiamiento, recortando rápidamente el terreno en muchos casos a fórmulas tradicionales de financiamiento y de gestión de fondos. Uno de los casos más cercanos es el de los bancos online o banca directa, aunque en la actualidad existen numerosas formas de startup Fintech que están abriendo nuevos horizontes.

¿Qué significa Fintech?

Fintech es una palabra que surge de la unión de dos términos en inglés: Finance y Technology (en español, tecnología financiera). Se trata de empresas que ofertan a sus clientes productos y servicios financieros innovadores, mediante la utilización de las tecnologías de las TIC’s.

Estas startups utilizan la tecnología financiera como medio para abaratar costes y simplificar procesos, dando como resultado un servicio eficiente en internet para el usuario, a la vez que generan menores comisiones en relación a los sistemas tradicionales.

En resumen, Fintech significa la unión de tecnología y finanzas con el objetivo de crear servicios financieros fáciles de contratar, entender y con un precio estandarizado que permite el acceso a un mayor número de personas y empresas, tanto inversores como prestatarios. La digitalización del sector financiero ha llegado para quedarse.

Tipos de Fintech

Existen diferentes tipos que abarcan distintas ramas financieras, de los que podemos destacar los siguientes:

Financiación de particulares y empresas
Se trata de una serie de empresas cuyo trabajo primordial se basa en la asesoría y el apoyo financiero a pequeñas y medianas empresas mediante páginas web especializadas.

Transferencia de fondos

Se trata de empresas que consiguieron romper el monopolio de las entidades bancarias, creando mejores mecanismos de transacción de dinero con menores costos. Algunos ejemplos son: Transferwise, Kantox y Flywire.
Asesoramiento financiero y en inversiones

También conocido como el Robo Advisor. La tecnología utilizada por diversas Fintech en este área, ha permitido automatizar los procesos de asesoramiento financiero a PYMES, startups, usuarios privados, etc. La reducción de costes y la eliminación de comisiones por asesoramiento, ha abierto un campo extenso a inversores con menos recursos. En otras palabras, no pierdes tiempo y sólo pagas cuando contratas un servicio.

Pagos y cobros a través de Smartphone y dispositivos móviles
La utilización de aplicaciones móviles para transferir y recibir dinero de forma más rápida y sencilla, sin necesidad de ir a algún establecimiento bancario es una práctica que se ha extendido en los últimos años.

Inversión

Plataforma donde cualquier individuo puede invertir recursos económicos en negocios o empresas que hagan uso de este medio para financiarse.

Finanzas Personales
Suelen funcionar a través de apps y su misión es facilitar el entendimiento de las cuentas por parte de los usuarios: Ingresos y gastos, tesorería, domiciliaciones, etc. Información actualizada de las cuentas y los movimientos realizados.

Distribución de Productos Financieros

estas Fintech se basan en agregar la oferta que se encuentran en internet. Su función consiste en presentar la información de manera simple, para examinar de una forma más intuitiva los pros y los contras de la oferta que se encuentra en el mercado en función de unos serie de parámetros comunes:
    • Comparadores Financieros: En el caso de las utilidades con atributos muy estandarizados y escasa diferenciación (lo que en inglés se denominan commodities). La comparación puede suponer grandes ahorros, ya que el objetivo del cliente en estos casos es sencillamente obtener el mejor precio. Los productos y servicios financieros más básicos podrían entrar en esta categoría si obviamos posibles dudas sobre la reputación o solvencia de alguna entidad. Sin embargo, dichas dudas quedan disipadas en buena medida por las autoridades supervisoras y por esquemas como el Fondo de Garantía de Depósitos.
    • Comparadores de Lending: Utilizan algoritmos que permiten diferenciar de forma directa los pros y los contras de la oferta de plataformas de lending.
    • Comparadores de Depósito: Un comparador de depósitos tiene un objetivo básico que es el de servir de utilidad al usuario cuando éste busca un servicio financiero. En este caso, un depósito a plazo fijo. Con la numerosa cantidad de depósitos y tipos un problema importante que sufren los ahorradores es que no saben qué depósito elegir. No saben hacia dónde deben ir cuando están buscando rentabilidad para sus ahorros. Este tipo de comparadores facilita esa tarea.
    • Agregadores de Oferta Inmobiliaria: Son buscadores que crean una cartera de activos inmobiliarios procedentes de las mejores plataformas de crowdfunding. Su idea es democratizar las inversiones en inmuebles aplicando los principios de la economía colaborativa en el sector del real estate.

Préstamos
Tras la crisis, acceder al crédito se convirtió en una tarea muy complicada para muchos privados y PYMES. El sistema bancario se autoprotegió endureciendo las condiciones a sus clientes, sin tomar en cuenta que la liquidez es uno de los pilares del sistema de mercado en el que vivimos. El resultado fué una gran freno a la actividad económica debido a la dificultad para acceder al crédito de muchas empresas. Afortunadamente, en los últimos años han proliferado startups Fintech, cuyo objetivo ha sido llenar este hueco dejado por los bancos. Para ello se han desarrollado diferentes modelos de negocio que explicaremos a continuación:

Préstamos P2P
Este término se refiere a los préstamos realizados y ofertados por individuos naturales sin intervención de entidades bancarias o agencias de crédito. Se basa en el trato directo entre las partes involucradas, a través de una plataforma online que realiza la función de intermediario.

Crowdlending
Consiste en financiar a empresas, proyectos o individuos a través de numerosos inversores, en lugar de por un único o un número limitado de inversores. Es un modelo innovador que permite financiarse por la comunidad financiera sin acudir a los servicios de un banco u otra entidad financiera tradicional. Además, permite una mayor seguridad a los inversores ya que pueden repartir sus inversiones en numerosos activos, reduciendo así el riesgo. El modelo ha crecido con rapidez en los últimos años a nivel internacional.

Crowdfunding
También denominado micromecenazgo, en castellano, es una red de financiamiento colectivo, normalmente online, que a través de donaciones económicas o de otro tipo, consigue financiar un determinado proyecto a cambio de recompensas o participaciones de forma altruista. Los proyectos para los que se utiliza esta variante como fuente de financiamiento pueden ser muy variados: desde proyectos musicales o artísticos (conseguir dinero para una película o un corto) hasta campañas políticas, financiamiento de deudas, creación de escuelas o de empresas, entre otros.

Factoring
El factoring consiste en cobrar anticipadamente el importe de las deudas de tus clientes. Se trata de una alternativa de inversión a corto plazo, por la que una entidad financiera adelanta fondos a una PYME o compañía antes de que realice sus cobros. Su objetivo es que ésta tenga la liquidez suficiente para realizar sus operaciones cotidianas, a cambio de una comisión. No olvidemos que en España, con la caída de la burbuja inmobiliaria, muchas empresas se fueron a la quiebra porque sus deudores retrasaban sus obligaciones de pago tanto tiempo que se declaraban insolventes al no poder pagar a tiempo a sus proveedores. Un círculo vicioso que proviene fundamentalmente de la escasez de liquidez y que estas Fintech tratan de resolver.

Financiación en Venta
Se trata de financiar a un cliente para comprar un activo. Supone un importante argumento de compra, ya que el comprador no tiene que hacer el desembolso de una vez. Algo que a su vez, es una carga para la entidad que financia a su cliente, sobre todo si lo hace a un 0% de interés. Esto quiere decir, no genera un beneficio y además está soportando el riesgo de impago y, por tanto, de pérdida de liquidez. Por ello que existen entidades de crédito que ofrecen este servicio a empresas vendedoras y, en los últimos años, también han proliferado en el mundo de la tecnología financiera compañías con este perfil.

Minicrédito y Microcrédito
Un minicrédito o minipréstamo es un tipo de préstamo de carácter personal de cantidades no muy grandes y de las que se puede disponer rápidamente; concebido para devoluciones en el corto plazo. Por otra parte, tenemos los microcréditos, que son un préstamo que se hace a una persona o un colectivo para que puedan desarrollar algún proyecto. Por ejemplo, para hacer un restaurante pequeño, una tienda o actividades económicas similares. Suele otorgarse sin tener que comprobar ingresos. Regularmente se solicitan documentos como comprobante de domicilio, un documento de identificación y un aval. Este tipo de créditos cuentan con diferentes modalidades: por ejemplo, si se le otorga a un número determinado de prestatarios, éstas pueden optar por dividir el pago entre sí. Regularmente, en los microcréditos se paga semanal o quincenalmente, por lo que si el crédito se le otorga a doce personas, cada una de ellas pagaría una vez cada tres meses.

Divisas

Una divisa es la moneda que se utiliza en países ajenos al lugar geográfico del que procede. La principal función con la que deben de lidiar estas monedas es la de fluctuar entre sí para poder determinar la fuerza que irán adquiriendo en el mercado. En la actualidad el cambio de divisas es uno de los métodos de inversión más utilizados en los mercados financieros. Este se rige por las situaciones económicas que vive cada estado del que son originarias las divisas y de acuerdo a éstas serán las alzas o bajas de cotización que vivan las divisas. Cabe mencionar que los cambios en la cotización de divisas se van a ver directamente influenciados por el crecimiento económico o la inflación que se experimente en el país de origen de la divisa.

Bitcoin/Blockchain

Bitcoin es una moneda virtual e intangible. Es decir, que no se puede tocar en ninguna de sus formas como ocurre con las monedas o billetes, pero que puede utilizarse como medio de pago. Al igual que ocurre con el dinero que tenemos en nuestro banco los Bitcoin aumentan o disminuyen de nuestra cuenta personal según realicemos ingresos o gastos. La única diferencia es que no existe la posibilidad de monetizarlos, como ocurre cuando, por ejemplo, retiramos dinero de un cajero automático.

La cadena de bloques o «blockchain» es una contabilidad pública compartida en la que se basa toda la red Bitcoin. Todas las transacciones confirmadas se incluyen en la cadena de bloques. De esta manera los monederos Bitcoin pueden calcular su saldo gastable y las nuevas transacciones pueden ser verificadas, asegurando que el cobro se está haciendo al que realiza el pago. La integridad y el orden cronológico de la cadena de bloques se hacen cumplir con criptografía.

Equity Finance
El Equity Finance (Financiamiento de Capital traducido al español) es el proceso de obtener capital a través de la venta de acciones en una compañía. El financiamiento de capital se refiere esencialmente a la venta de un interés de propiedad para recaudar fondos con fines comerciales. El financiamiento de capital abarca una amplia gama de actividades en escala y alcance, desde unos pocos miles de dólares recaudados por un emprendedor a través de amigos y familiares, hasta ofertas públicas iniciales gigantescas (OPI) que llegan a miles de millones por nombres conocidos como Google y Facebook.

Si bien el término generalmente se asocia con financiar empresas públicas que cotizan en bolsa, también incluye financiamientos de empresas privadas. El financiamiento de capital es distinto del financiamiento de deuda, que se refiere a fondos prestados por una empresa.

Desembolsos
    • Domiciliación de Pagos: Se trata de un mecanismo bancario utilizado con el fin de facilitar a los usuarios el pago de las facturas del agua, electricidad, etc.
    • Plataformas de Pago: Son los distintos medios por los cuales se pueden realizar transacciones de dinero, abonos y compras, bien sea por aplicaciones de teléfono o páginas web. La más conocida es sin duda PAYPAL.
    • Pagos Colectivos: Son desembolsos realizados a un conjunto de entidades o personas determinadas en un documento bancario, bien sea para términos de beneficencia u otro asunto en particular. Se trata de un tipo de pago que se puede considerar como donativo en ciertos puntos, ya que cumple con características que se basan en los conceptos y definiciones que se tienen de la recolección de fondos.

Infraestructura Financiera

Las fintech de infraestructura financiera se encargan de dar soporte a entidades en su operativa y servicios. Normalmente suele tratarse de procedimientos complejos que necesitan de software especializado.

Asesorías

Son la serie de herramientas que ofrecen expertos en materia fiscal o financiera con el fin de documentar a interesados sobre las actividades que se llevan a cabo en gran parte de estas áreas económicas.

Neobanks y Challenger Banks

Los Neo Banks proponen una experiencia «mobile-first» con un partner, banco tradicional que hace de depositario del dinero y se encarga de temas como cumplimiento normativo, controles y procesos de supervisión que tenga una entidad para conocer a sus usuarios o lavado de dinero. En resumen, los Neo Banks desarrollan una capa de principio a fin sobre unos servicios y una infraestructura de un banco tradicional.

La característica principal de los genéricamente llamados Neo Banks es que se trata de entidades bancarias de tamaño muy inferior a los bancos tradicionales, que compiten con estos tratando de ofrecer un mejor servicio, un mejor precio o, en la mayoría de las veces, una combinación de ambos.

La mayoría de estos compañías no tienen presencia física en forma de sucursales y se centran en dar una experiencia sólo móvil. Los Challenger Banks aspiran a conseguir una licencia completa (fully-licensed banks), creando una nueva experiencia bancaria para el cliente, con un modelo «data-driven» y con nuevas propuestas de precios, productos y servicios, bien propios o de terceros.

Remesas
Se trata de la transferencia de dinero por parte de emigrantes hacia una cuenta en el extranjero. Una de las Fintech que mayor crecimiento ha experimentado en los últimos años es Transferwise.

Tras las regulaciones, las fintech estudian medidas alternativas para llevar a la reunión con el Central

Carlos Pagura

Las firmas digitales de servicios financieros mediante el uso de la tecnología estudian "propuestas alternativas implementadas en otros países que pueden ser mejores para el consumidor final".
( https://www.ambito.com/negocios/fintech/tras-las-regulaciones-las-fintech-estudian-medidas-alternativas-llevar-la-reunion-el-central-n5075873 )

A través de la Comunicación A 6859, el Central informó que la medida apunta a ordenar "el funcionamiento de las cuentas de pago ofrecidas por los Proveedores de Servicios de Pago (PSP)" y lograr mayor transparencia al sector y protección a los usuarios.

Tras la disposición del Banco Central para regular el negocio de las fintech, que estableció que las empresas titulares de tarjetas de pago deberán tener el dinero de sus clientes en cuentas a la vista, en pesos, y en entidades del país, las firmas tecnológicas de servicios financieros estudian una serie de propuestas alternativas para llevar a la reunión que mantendrán con directivos del BCRA el próximo martes.

A través de la Comunicación A 6859, el Central informó que la medida apunta a ordenar "el funcionamiento de las cuentas de pago ofrecidas por los Proveedores de Servicios de Pago (PSP)" y lograr mayor transparencia al sector y protección a los usuarios.

“Los fondos de los clientes acreditados en cuentas de pago ofrecidas por los PSP deberán encontrarse en cuentas a la vista, en pesos, en entidades financieras del país", precisó la máxima autoridad financiera en un comunicado,
Además "en todo momento" esos fondos deberán estar disponibles "con carácter inmediato ante su requerimiento, por un monto al menos equivalente al que fue acreditado en la cuenta de pago", agregó.

Estas modificaciones eran reclamadas por los bancos tradicionales, molestos por lo que consideran una competencia desigual, ya que estas nuevas compañías no tenían que estaban obligadas a mantener sus fondos inmovilizados para respaldar sus operaciones.
Las fintech analizan la medida

Fuentes del sector fintech afirmaron a Ámbito que “entienden y comparten” el objetivo de la nueva reglamentación, pero al mismo tiempo estudian “propuestas alternativas implementadas en otros países que pueden ser mejores para el consumidor final” que llevarán al encuentro que mantendrán con autoridades del Central el próximo martes (y que estaba pautada con antelación a la resolución).

Algunas de las opciones en análisis fueron llevadas en cabo, por ejemplo, en Brasil, el país con mayor cantidad de fintech luego de Estados Unidos.
En el mundo, no hay consenso entre los gobiernos sobre la manera de regular las fintech y el abanico de opciones es bien variado. Por un lado, México sancionó una legislación con un marco normativo específico para la industria, que establece dos tipos de instituciones de tecnología financiera: las de pagos electrónicos y las de financiamiento colectivo. En ella se definen barreras de entrada exigentes, como la autorización para operar a cada empresa por parte de la Comisión de Valores, que puede revocarse si la solicitante no consigue un capital mínimo para operar.

Por el otro, Reino Unido manifestó su posición de no regular las fintech con una ley en primera instancia, inclinándose por iniciativas para promover el desarrollo del ecosistema sin restricciones.
La reunión del martes será la primera para intentar zanjar diferencias antes de fin de mes: si no se producen cambios, estas disposiciones del BCRA deberán estar implementadas, como máximo, el próximo 31 de enero.